DOI: https://doi.org/10.1057/s41599-026-06758-3
تاريخ النشر: 2026-02-25
المؤلف: Hamid Waqas وآخرون
الموضوع الرئيسي: دراسات التمويل والمصارف الإسلامية
نظرة عامة
تبحث الدراسة في العوامل التي تؤثر على اعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية في باكستان، باستخدام نظرية السلوك المخطط. أظهر استطلاع شمل 255 مشاركًا أن المواقف، والتدين، والمعرفة، والمعايير الذاتية تؤثر بشكل كبير على النية لاعتماد هذه المنتجات المتوافقة مع الشريعة. من بين هذه العوامل، كانت الموقف هو أقوى مؤشر (β = 0.34)، تليه التدين (β = 0.27)، المعرفة (β = 0.21)، والمعايير الذاتية (β = 0.19). كما وجدت الدراسة أن الدافع يتوسط جزئيًا العلاقات بين هذه العوامل والنية للاعتماد، مما يشير إلى أن العوامل المعرفية والقائمة على القيم هي حاسمة في دفع سلوكيات الاعتماد.
علاوة على ذلك، تم تحديد الفوائد المدركة كعامل معتدل يعزز العلاقة بين الدافع والنية، مما يشير إلى أن التعرف على المزايا المالية والأخلاقية يزيد من احتمال الاعتماد. بشكل عام، تسلط النتائج الضوء على أن النية لاعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية تتشكل من خلال تفاعل معقد بين الإدراك المعرفي والدافع والقيم، بدلاً من أن تكون مرتبطة فقط بالمعتقدات الدينية. توفر هذه الرؤية فهمًا أعمق للقبول المحدود لمنتجات التقاعد المتوافقة مع الشريعة في الاقتصادات الناشئة.
مقدمة
تستعرض مقدمة هذه الورقة البحثية تطور الحالة الحالية لأنظمة التقاعد، لا سيما في باكستان، حيث يفتقر جزء كبير من القوة العاملة إلى الوصول إلى دعم التقاعد الرسمي. بينما تطورت أنظمة التقاعد التقليدية إلى آليات استثمار معقدة، لا تزال مشهد التقاعد في باكستان غير متطور، حيث يتلقى موظفو القطاع العام فقط المعاشات. وقد ترك هذا العديد، وخاصة أولئك في العمل غير الرسمي، بدون دخل تقاعد كافٍ، كما يتضح من التغطية المنخفضة لدعم دخل الشيخوخة، والتي تبلغ حوالي ستة في المئة من السكان المسنين، مقارنة بـ 20.3% في دول نامية أخرى.
تسلط الورقة الضوء على ظهور التمويل الإسلامي كبديل محتمل لأنظمة التقاعد التقليدية، لا سيما للمجتمع المسلم، مع التأكيد على الامتثال لمبادئ الشريعة. تشمل التطورات الملحوظة إدخال صناديق التقاعد المتوافقة مع الشريعة في المملكة المتحدة وكينيا، والتي تلبي الاحتياجات الفريدة للأفراد المسلمين. على الرغم من نمو المنتجات المالية الإسلامية في باكستان، لا يزال اعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية محدودًا. تهدف هذه الدراسة إلى استكشاف المحددات التي تؤثر على نوايا الموظفين لاعتماد هذه الأنظمة، باستخدام نظرية السلوك المخطط لتحليل عوامل مثل المعرفة، والمواقف، والتدين، والمعايير الذاتية، مع مراعاة أيضًا أدوار الدافع والفوائد المدركة. من المتوقع أن تسهم النتائج في فهم سلوك التقاعد في سياق التمويل الإسلامي وتوجيه الأطراف المعنية ذات الصلة لتعزيز المشاركة في خطط التقاعد المتوافقة مع الشريعة.
الطرق
تستعرض قسم منهجية البحث النهج المنهجي المستخدم في الدراسة للتحقيق في الفرضيات المحددة. يوضح اختيار المشاركين، وتقنيات جمع البيانات، وإجراءات التحليل المستخدمة لضمان موثوقية وصدق النتائج. استخدمت الدراسة تصميمًا مختلطًا، يجمع بين البيانات الكمية والنوعية لتوفير فهم شامل لأسئلة البحث.
تم جمع البيانات الكمية من خلال استطلاعات منظمة، والتي تضمنت أدوات موثوقة لقياس المتغيرات الرئيسية. تم إجراء تحليلات إحصائية، مثل الانحدار وتحليل التباين، لتحديد العلاقات والفروق المهمة بين المجموعات. تم جمع البيانات النوعية من خلال مقابلات شبه منظمة، مما يسمح باستكشاف عميق لوجهات نظر المشاركين. ساهم دمج هذه المنهجيات في تحقيق التثليث، مما عزز قوة النتائج ودعم الاستنتاجات العامة المستخلصة من الدراسة.
النتائج
تكشف نتائج الدراسة، التي شملت 255 مشاركًا، عن خصائص ديموغرافية مهمة ورؤى حول اعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية. كانت الغالبية العظمى من المشاركين تتراوح أعمارهم بين 25-40 عامًا (45%)، وكانوا في الغالب من الذكور (60%)، وحصلوا على درجة البكالوريوس (50%). أظهرت توزيع الدخل أن 55% يكسبون بين 1000-3000 دولار سنويًا، بينما كان 69% متزوجين. ومن الجدير بالذكر أن 47% من المستجيبين شاركوا في أنظمة التقاعد، وكانت المعرفة بالمعاشات الإسلامية متوسطة في الغالب (52.9%). أظهرت تحليلات الموثوقية والصدق اتساقًا داخليًا قويًا عبر البنى، حيث تراوحت قيم ألفا كرونباخ من 0.78 إلى 0.92.
تم استخدام نمذجة المعادلات الهيكلية (SEM) لاختبار الفرضيات، مما كشف أن المعرفة، والموقف، والتدين، والمعايير الذاتية تؤثر بشكل كبير على النية لاعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية. على وجه التحديد، كانت للمعرفة معامل مسار قدره 0.21 (p < 0.001)، بينما أظهر الموقف أقوى تأثير عند 0.34 (p < 0.001). أشار تحليل الوساطة إلى أن الدافع يتوسط جزئيًا العلاقات بين هذه العوامل والنية، مع أقوى تأثير للوساطة لوحظ للموقف (β = 0.12). علاوة على ذلك، وُجد أن الفوائد المدركة تعزز العلاقة بين الدافع والنية، مما يشير إلى أن الفوائد المدركة الأعلى تعزز تأثير الدافع على النية لاعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية. بشكل عام، تؤكد النتائج على أهمية المعرفة، والمواقف الإيجابية، والتوافق الديني في تعزيز اعتماد المنتجات المالية الإسلامية.
المناقشة
تسلط قسم المناقشة في الورقة البحثية الضوء على التأثيرات المتعددة على اعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية، مع التركيز على أدوار المعرفة، والمواقف، والتدين، والمعايير الذاتية، والدافع، والفوائد المدركة. تؤكد أن فهم المستهلكين للتمويل الإسلامي يشكل بشكل كبير مواقفهم وعمليات اتخاذ القرار، مع تحديد ارتباط إيجابي بين المواقف المواتية والنية لاستخدام التمويل الشخصي الإسلامي. تكشف النتائج أن التدين يلعب دورًا حاسمًا في تشكيل وجهات النظر حول التمويل الإسلامي، لا سيما بين أصحاب الأعمال، بينما توضح المعايير الذاتية، كما هو موضح في نظرية السلوك المخطط، كيف تؤثر التوقعات الاجتماعية على سلوكيات الادخار الفردية.
علاوة على ذلك، يظهر الدافع كعامل محوري يتوسط العلاقات بين المعرفة، والمواقف، والنية لاعتماد أنظمة التقاعد الإسلامية. تشير الدراسة إلى أن الفوائد المدركة، مثل الأمان المالي والتوافق الأخلاقي، تعزز الدافع وتؤثر لاحقًا على نوايا الاعتماد. وُجد أن أقوى مؤشر للنية هو موقف الفرد تجاه نظام التقاعد، يليه التدين، مما يشير إلى أن الاعتبارات الأخلاقية والتوافق القيمي ضرورية في عملية اتخاذ القرار. بشكل عام، توضح الدراسة التفاعل المعقد بين العوامل المعرفية والاجتماعية والدافعية التي تسهم في القبول المحدود لمنتجات التقاعد الإسلامية في الاقتصادات الناشئة، داعية إلى توجيه الجهود وتحسين الثقافة المالية لتعزيز القبول.
القيود
تقدم الدراسة عدة قيود قد تؤثر على تفسير وتطبيق نتائجها. أولاً، يقتصر استخدام نهج أخذ عينات ملائمة غير احتمالية على تعميم النتائج على السكان الموظفين الذين تم استطلاع آرائهم في باكستان. يُوصى بإجراء أبحاث مستقبلية باستخدام تقنيات أخذ عينات احتمالية لتحسين تمثيل المستجيبين وتعزيز تعميم النتائج. ثانيًا، يحد التصميم العرضي للدراسة من القدرة على إقامة علاقات سببية بين الدافع والفوائد المدركة. يمكن أن توفر الدراسات الطولية رؤى حول كيفية تفاعل هذه المتغيرات بمرور الوقت، مما يدعم استنتاجات سببية أقوى.
بالإضافة إلى ذلك، فإن الاعتماد على بيانات الاستبيانات المبلغ عنها ذاتيًا يقدم انحيازات محتملة، مثل تباين الطريقة الشائعة وتأثيرات الرغبة الاجتماعية، لا سيما فيما يتعلق بمواضيع حساسة مثل التدين والدافع الأخلاقي. على الرغم من اتخاذ تدابير للتخفيف من هذه القضايا، يجب أن تأخذ الأبحاث المستقبلية في الاعتبار تثليث النتائج مع الطرق النوعية، أو التجارب، أو النتائج السلوكية لفهم أكثر شمولاً. أخيرًا، ركز النموذج المفاهيمي على الدافع كوسيط والفوائد المدركة كمعتدل، متجاهلاً عوامل أخرى ذات صلة مثل الثقة، والوعي التنظيمي، ودعم أصحاب العمل، والثقافة المالية. يمكن أن يؤدي دمج هذه العناصر في الدراسات المستقبلية إلى تعزيز كبير في قوة تفسير النموذج.
DOI: https://doi.org/10.1057/s41599-026-06758-3
Publication Date: 2026-02-25
Author(s): Hamid Waqas et al.
Primary Topic: Islamic Finance and Banking Studies
Overview
The research investigates the factors influencing the adoption of Islamic pension schemes in Pakistan, utilizing the Theory of Planned Behavior. A survey of 255 participants revealed that attitudes, religiosity, knowledge, and subjective norms significantly impact the intention to adopt these Sharia-compliant products. Among these, attitude was the strongest predictor (β = 0.34), followed by religiosity (β = 0.27), knowledge (β = 0.21), and subjective norms (β = 0.19). The study also found that motivation partially mediates the relationships between these antecedents and the intention to adopt, indicating that cognitive and value-based factors are crucial in driving adoption behaviors.
Furthermore, perceived benefits were identified as a moderating factor that enhances the relationship between motivation and intention, suggesting that recognition of financial and ethical advantages increases the likelihood of adoption. Overall, the findings highlight that the intention to adopt Islamic pension schemes is shaped by a complex interplay of cognitive, motivational, and value perceptions, rather than solely by religious beliefs. This insight provides a deeper understanding of the limited uptake of Sharia-compliant pension products in emerging economies.
Introduction
The introduction of this research paper outlines the evolution and current state of pension schemes, particularly in Pakistan, where a significant portion of the workforce lacks access to formal retirement support. While traditional pension systems have developed into complex investment mechanisms, Pakistan’s pension landscape remains underdeveloped, with only public-sector employees receiving pensions. This has left many, especially those in informal employment, without adequate retirement income, as evidenced by the low coverage of old-age income support, which stands at approximately six percent for the aging population, compared to 20.3% in other developing nations.
The paper highlights the emergence of Islamic finance as a potential alternative to conventional pension schemes, particularly for the Muslim community, emphasizing compliance with Shariah principles. Notable developments include the introduction of Shariah-compliant pension funds in the UK and Kenya, which cater to the unique needs of Muslim individuals. Despite the growth of Islamic financial products in Pakistan, the adoption of Islamic pension schemes remains limited. This study aims to explore the determinants influencing employee intentions to adopt these schemes, utilizing the Theory of Planned Behavior to analyze factors such as knowledge, attitudes, religiosity, and subjective norms, while also considering the roles of motivation and perceived benefits. The findings are expected to contribute to the understanding of retirement behavior within the context of Islamic finance and inform relevant stakeholders on enhancing participation in Shariah-compliant retirement plans.
Methods
The research methodology section outlines the systematic approach employed in the study to investigate the specified hypotheses. It details the selection of participants, data collection techniques, and analytical procedures utilized to ensure the reliability and validity of the findings. The study employed a mixed-methods design, integrating both quantitative and qualitative data to provide a comprehensive understanding of the research questions.
Quantitative data were gathered through structured surveys, which included validated instruments to measure key variables. Statistical analyses, such as regression and ANOVA, were conducted to identify significant relationships and differences among groups. Qualitative data were collected through semi-structured interviews, allowing for in-depth exploration of participants’ perspectives. The integration of these methodologies facilitated triangulation, enhancing the robustness of the results and supporting the overall conclusions drawn from the study.
Results
The results of the study, which involved 255 participants, reveal significant demographic characteristics and insights into the adoption of Islamic pension schemes. The majority of participants were aged between 25-40 years (45%), predominantly male (60%), and held a bachelor’s degree (50%). Income distribution indicated that 55% earned between $1000-$3000 annually, while 69% were married. Notably, 47% of respondents participated in pension schemes, and knowledge of Islamic pensions was predominantly moderate (52.9%). Reliability and validity analyses showed strong internal consistency across constructs, with Cronbach’s Alpha values ranging from 0.78 to 0.92.
Structural Equation Modeling (SEM) was employed to test the hypotheses, revealing that knowledge, attitude, religiosity, and subjective norms significantly influence the intention to adopt Islamic pension schemes. Specifically, knowledge had a path coefficient of 0.21 (p < 0.001), while attitude showed the strongest effect at 0.34 (p < 0.001). Mediation analysis indicated that motivation partially mediates the relationships between these factors and intention, with the strongest mediation effect observed for attitude (β = 0.12). Furthermore, perceived benefits were found to moderate the relationship between motivation and intention, suggesting that higher perceived benefits enhance the impact of motivation on the intention to adopt Islamic pension schemes. Overall, the findings underscore the importance of knowledge, positive attitudes, and religious alignment in fostering the adoption of Islamic financial products.
Discussion
The discussion section of the research paper highlights the multifaceted influences on the adoption of Islamic pension schemes, emphasizing the roles of knowledge, attitudes, religiosity, subjective norms, motivation, and perceived benefits. It underscores that consumers’ understanding of Islamic finance significantly shapes their attitudes and decision-making processes, with a positive correlation identified between favorable attitudes and the intention to utilize Islamic personal financing. The findings reveal that religiosity plays a crucial role in shaping perspectives on Islamic finance, particularly among business owners, while subjective norms, as outlined in the Theory of Planned Behavior, illustrate how societal expectations influence individual saving behaviors.
Moreover, motivation emerges as a pivotal factor mediating the relationships between knowledge, attitudes, and intention to adopt Islamic pension schemes. The study indicates that perceived benefits, such as financial security and ethical alignment, enhance motivation and subsequently influence adoption intentions. The strongest predictor of intention is found to be the individual’s attitude towards the pension scheme, followed by religiosity, suggesting that ethical considerations and value congruence are essential in the decision-making process. Overall, the research elucidates the complex interplay of cognitive, social, and motivational factors that contribute to the limited uptake of Islamic pension products in emerging economies, advocating for targeted outreach and improved financial literacy to foster acceptance.
Limitations
The study presents several limitations that may affect the interpretation and applicability of its findings. Firstly, the use of a non-probability, stratified convenience sampling approach restricts the generalizability of the results to the surveyed employee population in Pakistan. Future research employing probability sampling techniques is recommended to improve respondent representation and enhance the generalizability of the findings. Secondly, the cross-sectional design of the study limits the ability to establish causal relationships between motivation and perceived benefits. Longitudinal studies could provide insights into how these variables interact over time, thereby supporting stronger causal inferences.
Additionally, the reliance on self-reported questionnaire data introduces potential biases, such as common method variance and social desirability effects, particularly concerning sensitive topics like religiosity and ethical motivation. Although measures were taken to mitigate these issues, future research should consider triangulating findings with qualitative methods, experiments, or behavioral outcomes for a more comprehensive understanding. Lastly, the conceptual model focused on motivation as a mediator and perceived benefits as a moderator, neglecting other relevant factors such as trust, regulatory awareness, employer support, and financial literacy. Incorporating these elements in future studies could significantly enhance the model’s explanatory power.